Úrokové riziko
– vyplývá ze změn tržních úrokových sazeb a jejich dopadu na zisk banky
– jeho výše závisí na obchodní politice banky a vyplývá z citlivosti A a P bilance banky na změny tržních úrokových sazeb
Řízení tohoto rizika se prování dvěma způsoby:
1. slaďováním struktury A a P tak, aby jejich úroková citlivost na změny tržních úrokových sazeb byla přibližně stejná
2. využití termínovaných obchodů – úrokovaných swapů, futures, FRA …
Faktory zvyšující úrokové riziko:
– nestálost úrokových sazeb
– časový nesoulad mezi strukturou A a P
Faktory snižující úrokové riziko:
– stanovení limitů otevřené pozice (A převyšují P)
– hedging (= zajištění se)
– monitorování rizika
Řízení úrokového rizika
– na peněžních trzích se neustále pohybují úrokové sazby a to jak při nakupování zdrojů, tak při prodeji formou úvěrů
– změny vzniklé formou úrokových sazeb nebývají u aktivních a pasivních úroků stejné
– vznikají tak úroková rizika, která dopadají na banky a ovlivňují jejich rentabilitu